Envío de autotransportista en mal tiempo

Gráfico: Drewry

A medida que se espera que el envío del transportista continúe su lenta recuperación, respaldada por una mejor utilización y un pedido mínimo de embarcaciones, los costos aumentan mientras que las perspectivas comerciales parecen vulnerables al riesgo geopolítico emergente.

Se espera que la lenta recuperación de los transportistas de automóviles conduzca a ventas de embarcaciones más angustiadas ya que las líneas navieras se centran en inversiones terrestres en busca de rentabilidad, según la consultora mundial de envíos Drewry.

El comercio marítimo de vehículos terminados, incluidos autos altos y pesados y usados, continuó creciendo desde el mínimo de 2016, registrando un crecimiento del 1% en 2018 a 22.8 millones de unidades, y esta tendencia ha continuado en 2019. Esto a pesar de la primera disminución en el vehículo global Las ventas en una década, cuando las transacciones en Estados Unidos y Europa alcanzaron su punto máximo y una disminución en China, ahora el mercado de vehículos más grande del mundo, se aceleró después de años de crecimiento de dos dígitos.

"Los intercambios norte-sur e intrarregionales continúan ganando participación de mercado en comparación con las rutas este-oeste dominantes hasta ahora, ofreciendo oportunidades para la triangulación", dijo Tom Ossieur, jefe de transportistas de automóviles en Drewry. "Sin embargo, igualar la oferta y la demanda se está volviendo cada vez más desafiante para los transportistas de automóviles en el clima actual de crecientes tensiones comerciales y baja visibilidad del tráfico hacia adelante".

Continuando con la tendencia del año pasado, los propietarios y operadores están retrasando la adquisición de capacidad de buques, ya que la incertidumbre comercial y los riesgos a la baja pesan en el mercado. Solo se ordenaron cuatro transportistas de automóviles durante la primera mitad de 2019, en su mayoría barcos pequeños para comercios regionales.

A medida que la utilización de la flota mejore, se pronostica que las tarifas de fletamento aumentarán en los próximos cinco años. Pero la rentabilidad se retrasará con el aumento de los costos operativos y los mayores precios de los búnkeres con la introducción de las regulaciones de combustible bajo en azufre exigidas por la OMI en 2020.

Mientras tanto, a pesar de la desaceleración en el crecimiento del comercio, los puertos en América del Norte y Europa alcanzaron un pico de utilización en 2018, lo que llevó a muchos operadores de terminales a invertir en la expansión de la capacidad, recompensados por fuertes retornos financieros.

Del mismo modo, los puertos en las regiones en desarrollo siguen necesitando nuevas inversiones y experiencia en el manejo de vehículos terminados para acomodar el creciente tráfico de automóviles, particularmente porque el despliegue de transportistas de buques más grandes está comprometiendo la eficiencia operativa en estos puertos.

Casi dos tercios de las 550 terminales que manejan vehículos en todo el mundo mueven menos de 50,000 unidades al año (ver tabla). La mayoría de estos son pequeños terminales multipropósito que luchan por manejar tamaños de paquetes de gran tamaño transportados por grandes embarcaciones posteriores al Panamax y necesitan experiencia para aprovechar la capacidad y ofrecer oportunidades de expansión de oferta de servicios.

"A diferencia del transporte de los transportistas de automóviles, el sector global de la terminal portuaria de vehículos está muy fragmentado, y es probable que la necesidad de inversión desencadene una mayor consolidación", agregó Ossieur. "Los bajos retornos financieros de las operaciones de línea de transporte y una perspectiva comercial incierta forzarán un aumento en las ventas de buques en dificultades y una desviación de la inversión a activos portuarios más rentables".